晨会纪要

晨会主题 【常规内容】 宏观与策略 宏观快评:6月金融数据解读-企业“跷跷板”效应弱化，带动信贷超季节性回升 行业与公司 商贸零售行业双周报：周六福招股书梳理，关注黄金珠宝板块投资机会商贸零售行业快评:跨境电商行业点评-亚马逊Prime会员日销售再破记录，头部跨境电商企业受益 食品饮料周报（25年第28周）：白酒基本面加速筑底，关注板块中报表现 建筑建材双周报（2025年第12期）：“反内卷”与城市更新共振，建筑建材供需格局有望改善 计算机行业2025年7月投资策略：AIASIC市场规模快速增长，稳定币产业链蓄势待发 家电行业2025年中报前瞻：内升外降，高景气维稳 医药生物周报（25年第27周）：默沙东拟100亿美元收购Verona，获得COPD重磅药物 煤炭行业2025年中期投资策略：煤价探底，基本面向好 电子行业周报：电子景气度得到财报验证，行业有望迎来密集催化 李宁(02331.HK)海外公司快评:第二季度流水增长低单位数，库销比环比改善 361度(01361.HK)海外公司快评:第二季度流水增长双位数，超品店拓展至49家 协鑫能科(002015.SZ)财报点评:清洁电力运营商，率先探索新能源RWA 腾讯控股(00700.HK)海外公司快评:长青游戏表现良好，AI驱动广告业务提升份额 金融工程 金融工程周报:股指分红点位监控周报-7月合约即将到期，IC及IM合约持续深贴水 金融工程日报:沪深两市再度分化，CPO概念股爆发、光伏题材回调